滴滴出行|滴滴守住了基本盘，但为社区团购交了200亿学费( 二 ) 团购|网约车|创投圈

中商产业研究院的数据显示， 2020年国内网约车市场规模为3114亿元，低于前一年的3460亿元， 2021年预计将回升至3581亿元。
另一方面，滴滴7月初遭遇APP下架、暂停注册，也给了第二梯队玩家趁势扩张、抢占市场的绝佳机会。
滴滴被下架次日，美团打车APP在沉寂了近两年后高调回归，以自营模式大举铺开，两个月内在北上广深等37个城市上线。此外，美团还把打车事业部独立，负责人直接向美团CEO王兴汇报。
规模较小的公司中， T3出行当月连开15座城市，目标是日订单量突破100万。四个月后， T3出行宣布已完成进入48座城市的全年目标，相当于成立第一年的7倍。
此外，网约车行业再次掀起烧钱补贴的浪潮。 T3出行、曹操出行、高德打车等纷纷推出首单免费、赠送打车券、盲盒抽奖等优惠，并出台司机免佣金政策，从供需两端挖滴滴的墙角。

为了支撑大规模开城和补贴，二线选手纷纷开始储备资金弹药。曹操出行9月完成38亿元B轮融资，哈啰出行11月初融资2.8亿美元， T3出行则在同一个月融资77亿元，创下2018年以来行业单笔融资纪录。
但这些大张旗鼓的举动，似乎并未对行业格局造成显著影响。
2021年前三季度，滴滴国内四轮业务的营收为1230亿元；按照往年数据推算，全年有望达到1846亿元。参考行业预测的3581亿元的国内网约车市场规模，滴滴的份额预计为51.5% ，相比2020年的42.9%有所提升。由于目前滴滴仍未上架，其全年份额将有所偏差，但差距不会很大。
第三方监测机构的数据也印证了这一点。极光数据显示，第三季度滴滴月均DAU（日活跃用户量）为1255万，而曹操出行和T3出行分别为167万和134万。
在司机、车源、用户和技术等多重因素的制约下，新平台仅靠短时间的补贴，难以在全国范围内打开局面，也就无法打破网约车的旧格局。
不过，如果滴滴迟迟无法回归，它的份额将遭到越来越大的侵蚀。
根据滴滴招股书，被下架前，滴滴APP每月新安装用户约950万。如果没有这部分用户输入，由于用户更换手机等原因，滴滴的用户池将不断“自然蒸发” 。
网约车是典型的规模经济，只有规模够大，才能摊薄庞大的运营成本，实现盈利。滴滴国内出行业务第二季度赚了17亿元，第三季度却亏损近3000万，除了社区团购耗资巨大，重要原因之一就是用户体量缩水。
目前，滴滴的整改已经进行了一百多天。如何尽快达标过关、让APP恢复上架，是滴滴四轮业务止跌回升的关键。
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核心的网约车业务所受冲击不大，社区团购却成为滴滴上个季度的最大痛点。
第三季度，滴滴净亏损306亿元，其中208亿元源于橙心优选的投资亏损。这块业务一度位列滴滴最高优先级，如今的发展状况远未达到预期。
橙心优选2020年6月上线，扎入火热的社区团购赛道，与拼多多、美团、京东等巨头贴身肉搏。三个月后，橙心优选的日订单量达280万单，跻身行业前五。
同年底，滴滴成立城市运输与服务事业群，橙心优选的战略地位进一步提升。滴滴CEO程维宣称，对橙心优选的投入不设上限。
彼时，社区团购被视为中国互联网难得的新风口，规模可达万亿，吸引众多公司参与争夺。而橙心优选上线之初表现抢眼，短时间内成为主要玩家之一，颇有成为滴滴“第二成长曲线”的潜力。
但在2021年3月，滴滴将橙心优选剥离，仅保留32.8%的持股。滴滴此举不难理解：彼时它正在寻求赴美上市，而橙心优选亏损巨大，将其分拆有助于改善财务报表。