芯片|美国活成了它自己“最讨厌”的样子( 二 ) 半导体|英特尔|it芯片

芯片产业高度全球化，过去几十年，全球化分工体系和巨大的市场需求是芯片技术飞速进步的根本条件。如今，美国想在芯片领域搞阵营化，人为将中国这个全球最大市场从产业链上剥离，这种做法不仅损人不利己，也是在给世界挖一个新的大坑。显然， “芯片法案”的生效是历史的倒退。
美国芯片法案的新闻都被佩洛西事件吃掉了。然而，这也是影响深远的事件。
在芯片战场上，美国的补贴计划是拿自己的短处与中国的长处较量，时间一拉长，对美方的负面效应就会浮现。
先拉一拉时间线：

6月15日，传出美日合作，最快于2025年在日本境内设立一座2纳米晶圆厂。7月4日，传台积电无惧半导体供过于求的前景，原订今明两年扩厂11座的计划不变，地点包含美国、日本、大陆南京与台湾。7月25日，传出半导体研调机构Tech Insights从比特币挖矿机中发现中芯7纳米产品。7月25日，台联发科与英特尔宣布建立策略合作伙伴关系，由英特尔代工制造16纳米芯片。7月27日，美国芯片法案(CHIP+)过关，内含毒丸条款，禁止接受补助的厂商在中国设厂。

以上消息显示，在成熟制程上的卡位才是重点，先进制程则受到过度关注，但在经营层面，两者有直接的逻辑关系。
结论直接说在前面：美国通过芯片法案，该放鞭炮的是中国。

当地时间7月28日，美国国会众议院通过总计2800亿美元的“芯片 ”法案。截图来自CNBC
成熟制程才是主战场
台积电在海外大举扩厂，除美国外，其余主要都是成熟制程厂，包含南京厂在内。这件事发生在去年4月。从今天看来，这家龙头厂显然早在去年初就发现大陆半导体在攻成熟制程，而台媒与外媒直到现在才注意到该现象，去年初几乎所有人都将焦点放在先进制程。
《华尔街日报》近日评估，中国预计在2024年以前将有31座晶圆厂投入量产，比台湾地区(19座)与美国(12座)都多。然而，受限于设备、材料遭“卡脖子” ，因此大陆晶圆厂势必主攻成熟制程。
这意味着成熟制程产品将在未来几年大量涌出，如无意外，价格必跌，非陆制的成熟制程厂也将遭到挤压，被稀释全球份额。去年，当中外都在讨论先进制程，并将其视为中美博奕的关键领域时，很少人注意到成熟制程才是决胜战场。
【芯片|美国活成了它自己“最讨厌”的样子】谈半导体技术发展，不能抛弃经营面来看，这是一个资本密集产业，如果钱赚得不够支持研发，再多的补贴都是事倍功半。
全球先进制程有9成掌握在台积电手里，然而却只占其营收的50% ，换言之，半家台积电以及所有其他竞争者的主要营收来都自成熟制程，而若成熟制程被中国大陆所取代，连台积电都只剩下半条命，遑论其他厂商。
这就是为何中芯7纳米造成了如此大的震撼，因为若在设备与材料都受限的状况下，中国还能抢占先进制程市场，那么其他厂商的获利空间就更小了。不论中芯7纳米产品稳定度如何，它都不仅止于象征意义。
这样就能理解，为何台积电在南京与日本熊本，都意在扩大成熟制程产能，因为第一品牌往往是最先感受到寒意的。
从产品面来看，先进制程只集中在极少数应用领域，手机、计算机里的CPU、GPU需要先进制程，其余包含车用电子、一般电子设备、国防工业用电子、太空电子，都不需要先进制程。
在芯片短缺恐慌一年半以后，通胀带来消费紧缩，芯片供过于求的预警已嗡嗡作响；加上中国有望在成熟制程上快速抢市，业界评估最快2023年上半年成熟制程就会出现供应过剩的现象，需求能维持不坠的就是车用市场与数据中心，而前者只需要成熟制程。