战投|紫光集团司法重整再传佳音！重整计划获高票通过( 二 ) 华为|精密制造公司|芯片|精密

采访人员注意到，在本次二债会上，管理人对前一段时期引发舆论关注的不实信息给出了回应与澄清。比如国有资产流失问题，相比管理人对债权人债权申报审查的情况，无论是根据第三方评估机构客观独立评估报告，还是各家报名战略投资人提交的有约束力的投资报价，均表明紫光集团全部资产价值不足以覆盖需要清偿的债权，紫光集团已资不抵债，不存在司法重整刻意压低估值、造成国有资产流失问题，重整方案提供的债务清偿效果也将最大程度挽回国有资产损失。再比如18.5亿重整费用问题，最主要为预估的股票抵债等交易税费12亿元，其他费用均按照法律标准、市场标准和行业惯例执行，重整费用将在债权人和法院监督下使用，并以实际发生金额为准，结余的资金将归还紫光集团用于清偿债务或补充流动性资金。
【战投|紫光集团司法重整再传佳音！重整计划获高票通过】据采访人员了解梳理，此次重整计划草案之所以受到各方一致好评，是因为重整方案不仅充分实现了广大债权人的利益诉求，还同时兼顾和平衡了企业员工和各相关方的利益，更有助于维护集成电路产业更好更快发展。在债权人方面，一是为债权人提供了95%至100%的超高清偿率，让债权人基本实现无损退出；二是方案现金清偿率近40%，还提供价值230亿元的优质上市公司股票作为补充偿债资源，基本等同于现金，以此实现前所未有的现金清偿率；三是提供不同的清偿方案选择，债权人可在“现金+股票抵债+3年期留债”“现金+股票抵债+5年期留债”和“现金+8年期留债”中任选一种最符合自身需求的清偿方案接受清偿。在企业员工方面，方案充分保障广大职工权益不受影响，实现紫光集团现有职工的劳动关系及养老、医疗、失业、工伤、生育、公积金等社会保险关系均不因本次重整投资发生变动，并积极推动制定下属经营实体企业的员工股权激励方案落地实施，保护员工合法权益。在维护集成电路产业发展方面，战略投资人整体承接紫光集团100%股权，紫光集团多年积累的产业结构和核心技术得以完整保留，为集成电路产业更好更快发展增添了一份力量。
据一位参与紫光集团战略投资人遴选工作的债权人介绍，管理人通过引入有效的竞争机制，激励战投提高报价，积极引导战投充分考虑债权人的利益和诉求，使得重整方案不断优化。最终确定的战投智路建广联合体不仅自身条件出众，而且最终提交的方案无论从整体承接方式，还是从现金出价金额、多种清偿方案选择权、留债利率等方面的细节设计，都体现了债权人的核心利益诉求，这也是重整方案一经推出就得到债权人和各利益相关方一致拥护的原因。“衷心感谢管理人为债权人和各方利益充分着想，通过优中选优确定战投，并促成这套卓越的方案，真正拯救了紫光集团”这位债权人感慨道。
一位多年从事破产重整业务的专家用“五个最”评价紫光集团的本次重整，即效率最高、效果最优、清偿率最高、满意度最佳、遴选机制最完善。自法院依法受理重整至第二次债权人会议圆满结束，紫光集团重整历时仅166天，效率之高令人称赞；重整方案实现了“整体重整”目标，既实现了债权人高质量清偿，也兼顾了各方利益以及企业未来发展；债权清偿方案无论是综合清偿率，还是现金清偿率，均属过往类似重整案例最高；管理人在重整过程中，始终与各利益相关方保持密切沟通，及时汇报重整进展，听取各方有益意见建议，取得了各方的认可和支持；审计评估等中介机构以及战略投资者的遴选机制科学合理，并邀请债权人代表、监管机关代表等全程参与，保证了各关键环节公正客观。